<공모주> 트루엔 공모주 청약 분석

 트루엔 

 

청약일 5.8~9

 

환불일 5.11 (D+2)

 

상장일 5.17

 

희망 공모가 10000~12000

 

확정 공모가 12000원 (밴드 상단)

 

기관경쟁률 1688.87:1

 

의무보유확약 8.24%

 

유통가능물량 4,189,450주(38.09%, 503억원)

 

배정방식 균등 50% + 비례 50%

 

주관사 청약한도 미래에셋증권 31,000주(100%) / 62,000주(200%)

 

최소 청약 단위  10주(60,000원)

 

 

1. 공모 개요

공모가 12000원 * 250만주 = 300억원 모집합니다.

공모가 12000원 기준 시가총액 약 1320억원입니다.

 

 

"당사의 사업 분야는 크게 두 가지입니다. 디지털 영상감시시스템 사업과 IoT(Internet of Things) 사업입니다.

업계 최초의 H.264 IP 카메라를 개발 출시하여 IP 카메라 전문 업체로서 발을 내디뎠습니다. 

 

국내 공공보안 요구사항인 TTA(Telecommunications Technology Association-한국정보통신기술협회)의 성능 및 보안 인증 제정에 적극적으로 참여하여 IP 카메라 기술 및 제품 선도업체로의 확고한 위치를 유지하고 있습니다. 

두번째 사업인 IoT 사업은 스마트 홈 구현을 목표로 이를 위한 다양한 기기와 솔루션을 개발하고 있습니다."

 

 

2. 공모 방법

신주모집 100%로 250만주 공모합니다.

 

 

3. 일반청약자의 청약

일반청약자의 청약 자격은 청약 전일 계좌 보유 고객.

 

단, 비대면, 은행다이렉트 계좌는 청약일 계좌 개설 후 청약 가능합니다.

 

온라인 청약 수수료는 브론즈 등급 2000원, 그 외 면제됩니다.

 

 

4. 공모가 산정

유사회사의 2022년 실적을 적용하면 평균 PER 22.59배.

 

 

트루엔의 2022년 당기순이익에 유사회사의 평균 PER 22.59배 적용하면 주당 평가가액 15680원.

 

 

약 23.47% 할인되어 12000원으로 공모가가 확정되었습니다.

 

 

5. 자금의 사용 목적

이번 공모자금은 시설자금, 운영자금, 기타(R&D투자) 등으로 사용할 계획이라고 합니다.

 

 

 

<IPO 주식 투자-고수익 내는 법>의 방법으로 검증해 봅니다.

출처 'IPO 주식투자 - 고수익 내는 법'이라는 책에서 나온 리스트입니다.

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1. 우리사주 공모배정을 실시할 것 - NO

2. 우리사주 사전배정을 하지 않았을 것 - YES

3. 스톡옵션을 발행하여 잔량이 남아 있을 것 - YES

4. 상장 전전년도 대비 상장 전년도에 순이익이 역성장했을 것 - YES

5. 수요 예측 경쟁률이 400:1 이상일 것 - YES

6. 확정 공모가가 공모 밴드 상단을 초과했을 것 - NO

7. 의무보유 확약 신청 수량이 있을 것 - YES

8. 청약 경쟁률이 500:1 이상일 것 -??

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8번을 제외하고, 7점 만점에 5점.

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자세한 내용 살펴볼게요.

 

 

1번, 우리사주조합에 공모배정 없이, 일반청약자 25%, 기관투자자 75% 배정됩니다.

 

 

 

2번, 우리사주조합에 사전배정은 없습니다.

 

상장일 유통가능물량은 구주 15.36% + 공모주주 22.73% = 4,189,450주(38.09%, 503억원)

 

 

3번, 스톡옵션 있습니다.

 

 

4번, 상장 전전년도인 2021년 대비 전년도인 2022년 순이익은 역성장하였습니다.

 

 

5번, 수요예측 경쟁률 1688.87:1

 

 

6번, 공모가는 희망공모가 밴드 상단으로 확정되었습니다.

 

 

밴드 상단인 12000원 초과 ~ 가격 미제시 57.96%

12000원 제시 42.04%

밴드 하단인 10000원 제시 3건, 아주 소량 있습니다.

 

 

7번, 의무보유확약 8.24% 있습니다.

 

 

수요예측 결과가 양호합니다.

 

경쟁률 1600:1 넘고, 대부분 밴드 상단 이상 가격 제시.

 

약 60%가 상단 초과 ~ 가격 미제시에 몰렸으나, 밴드 상단으로 공모가가 확정되었습니다.

 

확약도 8.24%면 괜찮은 편.

 

IPO점수는 5점/7점으로 고득점에 속합니다.

 

상장일 유통가능 구주물량이 제법 있어서, 총 유통가능 물량이 약 503억원으로 아주 가볍지는 않습니다.

 

배정 후 확약이 대폭 증가해서, 유통가능물량이 많이 줄어들길 바랍니다.

 

트루엔은 키움스팩8호, 씨유박스와 청약 일정이 겹칩니다.

 

현재 기준으로 트루엔, 키움스팩8호 상장일이 5월 17일로 동시 상장 예정되어 있네요.

 

겹치기 청약 및 상장 주의하시고, 모두 좋은 결과 있길 바랍니다.