<공모주> 이에이트 공모주 청약 분석

 이에이트 

 

청약일 2.13~14

 

환불일 2.16 (D+2)

 

상장일 2.23

 

희망 공모가 14500~18500

 

확정 공모가 20000원 (밴드 초과)

 

기관경쟁률  630.64:1

 

의무보유확약 2.35%

 

유통가능물량 4,156,024주(43.91%, 831억원)

 

배정방식 균등 50% + 비례 50%

 

상장일 가격제한폭 60% ~ 400%

 

주관사 청약한도 한화투자증권 14,000주(100%) / 28,000주(200%)

 

최소 청약 단위  10주(100,000원)

 

 

 

1. 공모 개요

이에이트 공모

공모가 20000원 * 113만주 = 226억원 모집합니다.

공모가 20000원 기준 시가총액 약 1893억원입니다.

 

 

"당사는 시뮬레이션 기반 디지털 트윈 솔루션을 제공하는 기업입니다. 

디지털 트윈이란 현실 세계의 사물을 가상세계에 똑같이 구현한 디지털 쌍둥이를 활용하여 시뮬레이션을 통해 현실에서 발생 가능한 문제점을 예측 및 해결하는 것을 말합니다.

당사는 전 세계적으로도 상용화 사례가 드문 입자기반 시뮬레이션 기술을 상용화하고 이를 기반으로 다양한 솔루션을 디지털 트윈 플랫폼과 함께 제공하는 기업으로서 해외 시장에서도 경쟁이 가능한 기술력을 보유한, 척박한 국내 S/W 산업에서 의미 있는 발자취를 남기고 있는 기업이라 할 것입니다."

 

 

2. 공모 방법

신주모집 100%로 113만주 공모합니다.

 

 

3. 일반청약자의 청약

이에이트 청약자격

이에이트 청약자격은 청약 초일 전일까지 계좌개설을 완료한 고객.

 

단, 청약 초일 비대면 계좌 개설 후 청약 가능합니다.

 

온라인 청약 수수료는 2000원.

 

 

4. 공모가 산정

유사회사의 2022년 10월 ~ 2023년 9월 기준 실적을 적용하면 평균 PER 27.39배.

 

 

이에이트의 2025년 추정 순이익에 연 할인율 20% 적용하여 현가를 산출하고,

유사회사의 평균 PER 27.39배 적용하면 주당 평가가액 24431원.

 

 

약 18.13% 할인되어 20000원으로 공모가가 확정되었습니다.

 

 

5. 자금의 사용 목적

이번 공모자금은 시설자금, 운영자금 등으로 사용할 계획이라고 합니다.

 

 

6. 기타 유의사항

이에이트는 기술성장특례 적용을 받아 코스닥시장에 상장합니다.

 

2개의 전문평가기관으로부터 각각 A, A 등급을 통보받았습니다.

 

 

이에이트 환매청구권

이번 이에이트 공모 일반청약자에게 환매청구권이 부여됩니다.

 

환매청구권은 상장일부터 3개월까지 행사 가능하고, 권리행사가격은 공모가의 90%.

 

단, 일반청약자가 공모주식을 매도하거나, 배정받은 계좌에서 인출하는 경우, 타인으로부터 양도받은 경우에는 권리 행사 할 수 없습니다.

 

 

단, 환매청구권을 행사한 날 직전 매매거래일의 코스닥지수가 상장일 직전 매매거래일의 코스닥지수에 비하여 10%를 초과하여 하락한 경우, 위의 조정가격을 권리행사가격으로 합니다.

 

 

 

<IPO 주식 투자-고수익 내는 법>의 방법으로 검증해 봅니다.

출처 'IPO 주식투자 - 고수익 내는 법'이라는 책에서 나온 리스트입니다.

​

 

1. 우리사주 공모배정을 실시할 것 - YES

2. 우리사주 사전배정을 하지 않았을 것 - YES

3. 스톡옵션을 발행하여 잔량이 남아 있을 것 - YES

4. 상장 전전년도 대비 상장 전년도에 순이익이 역성장했을 것 - NO

5. 수요 예측 경쟁률이 400:1 이상일 것 - YES

6. 확정 공모가가 공모 밴드 상단을 초과했을 것 - YES

7. 의무보유 확약 신청 수량이 있을 것 - YES

8. 청약 경쟁률이 500:1 이상일 것 -??

​

8번을 제외하고, 7점 만점에 6점.

​

자세한 내용 살펴볼게요.

 

 

이에이트 배정

1번, 우리사주조합에 1.77% 공모배정되고, 일반청약자 25%, 기관투자자 73.23% 배정됩니다.

 

 

이에이트 유통가능물량

2번, 우리사주조합에 사전배정은 없습니다.

 

상장일 유통가능물량은 구주 32.18% + 공모주주 11.73% = 4,156,024주(43.91%, 831억원)

 

 

3번, 스톡옵션 있습니다.

 

 

4번, 상장 전전년도인 2022년 대비 전년도인 2023년 손실을 줄여 순성장하였습니다.

 

 

이에이트 경쟁률

5번, 수요예측 경쟁률 630.64:1

 

 

6번, 공모가는 희망공모가 밴드 상단을 초과하여 확정되었습니다.

 

 

확정공모가인 20000원 이상 ~ 가격 미제시 91.66%

밴드 상단인 18500원 이상 ~ 2만원 미만 7.25%

18500원 미만 1.09%

 

 

이에이트 확약

7번, 의무보유확약 2.35% 있습니다.

 

 

 

이에이트의 수요예측 결과는 양호한 편입니다.

 

경쟁률 600:1 넘고, 대부분 밴드 상단 초과 가격 제시,

그에 비해 확약은 2.35%로 낮은 편이네요.

 

수요예측 결과에 따라, 밴드 상단 18500원을 초과한 20000원으로 공모가가 확정되었습니다.

 

IPO점수는 6점/7점으로 고득점입니다.

 

이에이트는 기술성장특례 상장으로, 미래 추정수익에서 땡겨온 평가 금액인 점 유의하세요.

 

상장일 유통가능 구주물량만 30%가 넘네요.

 

유통가능물량 금액으로 831억원. 부담스러운 수준입니다.

 

장점은 일반청약자에게 부여되는 환매청구권~!

 

코스닥지수가 폭락하지만 않으면, 손실은 -10%로 제한되니 훨씬 유리합니다.

 

이에이트는 코셈, 케이웨더, 에이피알과 함께 4 종목 겹치기 청약입니다.

 

케이웨더, 에이피알은 아직 상장일이 확정되지 않았습니다만, 일단 이에이트, 코셈은 2월 23일 동시 상장합니다.

 

겹치기 청약 & 상장이므로, 4 종목 모두 잘 살펴보고 잘~ 선택해야겠어요.

 

모두 좋은 결과 있길 바랍니다~!