<공모주> 한선엔지니어링 공모주 청약 분석

 한선엔지니어링 

 

청약일 11.13~14

 

환불일 11.16 (D+2)

 

상장일 11.24

 

희망 공모가 5200~6000

 

확정 공모가 7000원 (밴드 초과)

 

기관경쟁률  709.55:1

 

의무보유확약 3.89%

 

유통가능물량 4,250,000주(25%, 297.5억원)

 

배정방식 균등 50% + 비례 50%

 

상장일 가격제한폭 60% ~ 400%

 

주관사 청약한도 대신증권 53,000주(100%) / 106,000주(200%)

 

최소 청약 단위  20주(70,000원)

 

 

 

1. 공모 개요

한선엔지니어링 공모

공모가 7000원 * 425만주 = 297.5억원 모집합니다.

공모가 7000원 기준 시가총액 약 1190억원입니다.

 

 

"당사는 계측장비용(이하, 계장용) 피팅, 밸브 및 플러밍 전문 기업으로 석유화학, 조선, 해양, 방산, 육상/해상 플랜트, 우주항공, 반도체, 디스플레이, 수소연료전지, ESS 등 유체 흐름의 제어가 필요한 산업군에 S-LOK이라는 브랜드로 제품을 제조하여 판매하고 있습니다.

기존 에너지 시장의 흐름이 화석연료에서 재생에너지로 변하는 시대의 흐름에 따라 재생에너지 발전 시장의 성장성에 주목하여 모듈 등의 신제품을 개발하였고 수소 연료전지 및 2차 전지 등의 에너지 산업군에 새롭게 납품을 시작하며 신사업 분야에 집중하고 있습니다. 

또한 고도화되는 반도체 산업에 맞추어 UHP 피팅 및 밸브를 국내외 주요 반도체 업체들에 공급하고 있습니다."

 

 

2. 공모 방법

신주모집 100%로 425만주 공모합니다.

 

 

3. 공모가 산정

유사회사의 2023년 상반기 순이익을 연환산하여 적용하면 평균 PER 19.4배.

 

 

한선엔지니어링의 2023년 상반기 순이익을 연환산한 적용 순이익에 유사회사의 평균 PER 19.4배 적용하면 주당 평가가액 7760원.

 

 

약 9.79% 할인되어 공모가가 확정되었습니다.

 

 

4. 자금의 사용 목적

이번 공모자금은 시설자금, 채무상환자금 등으로 사용될 계획이라고 합니다.

 

거의 70%가 채무 상환에 쓰이네요...

 

 

 

 

<IPO 주식 투자-고수익 내는 법>의 방법으로 검증해 봅니다.

출처 'IPO 주식투자 - 고수익 내는 법'이라는 책에서 나온 리스트입니다.

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1. 우리사주 공모배정을 실시할 것 - NO

2. 우리사주 사전배정을 하지 않았을 것 - YES

3. 스톡옵션을 발행하여 잔량이 남아 있을 것 - YES

4. 상장 전전년도 대비 상장 전년도에 순이익이 역성장했을 것 - NO

5. 수요 예측 경쟁률이 400:1 이상일 것 - YES

6. 확정 공모가가 공모 밴드 상단을 초과했을 것 - YES

7. 의무보유 확약 신청 수량이 있을 것 - YES

8. 청약 경쟁률이 500:1 이상일 것 -??

​

8번을 제외하고, 7점 만점에 5점.

​

자세한 내용 살펴볼게요.

 

 

한선엔지니어링 배정

1번, 우리사주조합에 공모배정 없이, 일반청약자 25%, 기관투자자 75% 배정됩니다.

 

 

한선엔지니어링 유통가능물량

2번, 우리사주조합에 사전배정은 없습니다.

 

상장일 유통가능물량은 구주 물량 없이 공모주주 물량 4,250,000주(25%, 297.5억원) 뿐!

 

 

3번, 스톡옵션 있습니다.

 

 

4번, 상장 전전년도인 2021년 대비 전년도인 2022년 순이익은 순성장하였습니다.

 

 

한선엔지니어링 경쟁률

5번, 수요예측 경쟁률 709.55:1

 

 

6번, 공모가는 희망공모가 밴드 상단을 초과하여 확정되었습니다.

 

 

확정공모가인 7000원 이상 ~ 가격 미제시 97.48%

밴드 상단인 6000원 이상 ~ 7000원 미만 2.5%

 

 

한선엔지니어링 확약

7번, 의무보유확약 3.89% 있습니다.

 

 

 

한선엔지니어링의 수요예측 결과는 양호합니다.

 

경쟁률 700:1 넘고, 대부분 밴드 상단 초과 가격 제시, 확약은 3.89%로 적은 편입니다.

 

수요예측 결과에 따라 밴드 상단 6000원을 넘겨 7000원으로 공모가가 확정되었습니다.

 

IPO점수는 5점/7점으로 고득점입니다.

 

상장일 유통가능물량에 구주물량 없이 공모주주 물량뿐인 게 장점이네요.

 

한선엔지니어링은 에코아이, 그린리소스와 청약 일정이 겹칩니다.

 

상장일은 11월 24일로, 그린리소스와 동시 상장입니다.

 

단독 상장하길 바랬는데, 아쉽습니당...

 

모두 좋은 결과 있길 바랍니다.