<공모주> 대성하이텍 - 청약 분석

 대성하이텍 

 

청약일 8.9~10

 

환불일 8.12 (D+2)

 

상장일 8.22

 

희망 공모가 7400~9000

 

확정 공모가 9000원 (밴드 상단)

 

기관경쟁률 1934.89:1

 

의무보유확약 4.57%

 

유통가능물량 4,534,036주(34.15%, 408억원)

 

배정방식 균등 50% + 비례 50%

 

주관사 청약한도 신한금융투자 27,000주(100%) / 54,000주(200%) / 81,000주(300%)

 

 

1. 공모 개요

공모가 9000원 * 3,322,560주 = 약 299억원 모집합니다.

공모가 9000원 기준 시가총액 약 1195억원입니다.

 

 

"당사에서 생산하는 정밀 부품은 정밀기계, 산업기계 및 각 산업의 중요 디바이스에 사용되는 부품을 의미합니다. 

 

당사의 제품은 과거 공작기계, 산업기계 제작을 위한 핵심 부품으로 사용되었으나, 최근 2차전지 장비 및 반도체 장비. 방산부품, IT부품들로 그 산업군을 확장해 나가고 있습니다. 

 

정밀기계 산업은 전기전자산업, 자동차산업, 우주항공산업, 의료산업 등을 전방산업으로 하고 있으며, 공작기계산업, 제철산업, 엔지니어링 산업 등을 후방산업으로 하고 있습니다.

 

당사의 주요 제품은
① 정밀 부품 사업군의 약 8,000여종의 다양한 부품
② 스위스턴자동선반 사업군의 16개 기종
③ 컴팩트 머시닝 센터 사업군의 7개 기종 등으로 요약될 수 있습니다."

 

 

2. 공모 방법

신주모집 78.25% + 구주매출 21.75% = 3,322,560주 공모합니다.

 

 

구주매출 대상은 위와 같습니다.

 

 

3. 일반청약자의 청약

일반청약자의 청약 자격은 청약일 초일 전일까지 계좌 개설 고객.

 

비대면 개설 및 은행 제휴계좌는 청약일 종일까지 계좌 개설하여 청약 가능합니다.

 

 

온라인 청약 수수료는 2000원이고,

클래식 등급 1000원, 베스트 이상 등급은 면제됩니다.

 

 

4. 공모가 산정

유사회사의 2022년 1분기 기준 최근 4분기 실적을 적용하면 평균 PER 15.2배.

 

 

대성하이텍의 실적에 유사회사의 평균 PER 15.2배 적용하면 주당 평가가액 10700원.

 

 

약 15.95% 할인되어 9000원으로 공모가가 확정되었습니다.

 

 

5. 자금의 사용 목적

이번 공모자금은 시설자금, 운영자금, 채무상환자금 등으로 사용할 계획이라고 합니다.

 

 

<IPO 주식 투자-고수익 내는 법> ​의 방법으로 검증해봅니다.

출처 'IPO 주식투자 - 고수익내는법' 이라는 책에서 나온 리스트입니다.

​

 

1. 우리사주 공모배정을 실시할 것 - YES

2. 우리사주 사전배정을 하지 않았을 것 - YES

3. 스톡옵션을 발행하여 잔량이 남아 있을 것 - NO

4. 상장 전전년도 대비 상장 전년도에 순이익이 역성장했을 것 - NO

5. 수요 예측 경쟁률이 400:1 이상일 것 - YES

6. 확정 공모가가 공모 밴드 상단을 초과했을 것 - NO

7. 의무보유 확약 신청 수량이 있을 것 - YES

8. 청약 경쟁률이 500:1 이상일 것 - ??

​

8번을 제외하고, 7점 만점에 4점...

​

자세한 내용 살펴볼게요.

 

 

1번, 우리사주조합에 공모배정 14%되고, 일반청약자 25%, 기관투자자 61% 배정됩니다.

 

 

2번, 우리사주조합에 사전배정은 없습니다.

 

상장일 유통가능물량은 구주 12.63% +  공모주주 21.52% = 4,534,036주(34.15%, 408억원)

 

 

3번, 스톡옵션 없습니다.

 

 

4번, 상장 전전년도인 2020년 대비 전년도인 2021년 순이익은 순성장하였습니다.

 

 

5번, 수요예측 경쟁률 1934.89:1

 

 

6번, 공모가는 희망공모가 밴드 상단으로 확정되었습니다.

 

 

확정공모가인 9000원 초과 ~ 가격 미제시 63.61%

9000원 제시 35.83%

9000원 미만 0.56%

 

9000원 이상 가격 제시가 99.44%로 대부분을 차지합니다.

 

 

7번, 의무보유확약 수량기준 4.57% 있습니다.

 

 

 

수요예측 결과는 양호합니다.

 

1900:1을 넘는 경쟁률,

대부분 확정 공모가 이상 가격 제시,

그에 비해 확약은 4.57%로 적은 편입니다.

 

IPO점수는 4점/7점으로, 일반경쟁률이 500:1을 넘으면 상대적 고점인 5점/8점이 되겠네요.

 

유통가능 구주물량이 12% 정도 있긴 하지만, 총 금액이 408억원대로 크게 부담스럽지는 않은 수준이구요.

 

대성하이텍은 쏘카와 청약 일정이 일부 겹칩니다.

 

쏘카 청약 마감일은 8월 11일, 대성하이텍 환불일은 12일이므로, 둘 중 선택하거나, 자금 배분하여 청약해야 합니다.

 

일단 대성하이텍 찜해두고, 쏘카 수요예측 결과도 지켜봐야겠네요.

 

모두 좋은 결과 있길 바랍니다.