쓰리에이로직스 공모주 수요예측 결과 청약 상장 일정

 쓰리에이로직스 

 

청약일 12.13~16

 

환불일 12.18 (D+2)

 

상장일 12.24

 

희망 공모가 15700~18200

 

확정 공모가 11,000원 (밴드 미만)

 

기관경쟁률  129.1:1

 

의무보유확약 0%

 

유통가능물량 2,992,034주(32.22%, 329억원)

 

배정방식 균등 50% + 비례 50%

 

상장일 가격제한폭 60% ~ 400%

 

주관사 청약한도 중복청약 금지

 

미래에셋증권 16,000주(100%) / 32,000주(200%)

 

신한투자증권 4,500주(100%) / 9,000주(200%) / 13,500주(300%)

 

최소 청약 단위 미래 20주(110,000원) / 신한 10주(55,000원)

 

 

1. 공모 개요

쓰리에이로직스 공모주

공모가 11000원 * 1,857,400주 = 약 204억원 모집합니다.

공모가 11000원 기준 시가총액 약 1022억원입니다.

 

 

"당사는 국내 유일의 근거리 무선 통신 칩 전문 설계업체로, 2004년 창업 이후 반도체 설계기술을 기반으로 근거리 무선통신용 시스템 반도체 칩의 국산화를 주도하며 기술력을 축적하고 있습니다. 

2006년 국내 최초로 13.56MHz 대역 RFID 리더 칩을 국산화 성공하고 이후 NFC 리더 칩을 양산해 왔습니다. 최근에는 NFC 다이나믹 태그 칩을 상용화하는 등 NFC 칩 제품 범위를 확대하고 있습니다.

당사는 미래기술 트렌드, 기술 경쟁력, 시장 확장성 등을 고려하여 자동차 및 디지털 스마트 물류 분야에서 활용되는 근거리 통신 칩을 중점적으로 개발 및 상용화하고 있습니다."

 

 

2. 공모 방법

신주모집 100%로 1,857,400주 공모합니다.

 

 

3. 일반청약자의 청약

쓰리에이로직스 청약자격은 청약 전일 미래에셋증권 계좌 보유 고객.

 

단, 청약 당일 비대면, 은행다이렉트, 온라인 계좌 개설 후 청약 가능합니다.

 

온라인 청약수수료는 브론즈 등급 2000원, 그 외 면제됩니다.

 

 

쓰리에이로직스 청약자격은 청약 초일 전일까지 신한투자증권 계좌 보유 고객.

 

단, 청약일 비대면 개설 및 은행 제휴계좌 계좌 개설 후 청약 가능합니다.

 

신한투자증권 온라인 청약 수수료는 일반 2000원, 클래식 1000원, 그외 면제됩니다.

 

 

4. 공모가 산정

유사회사의 2024년 3분기 기준 최근 4개 분기(LTM) 당기순이익 적용하면 평균 PER 38.6배.

 

 

쓰리에이로직스의 2025년 ~ 2027년 추정 순이익에 연 할인율 20% 적용하여 현가를 산출하고, 이에 유사회사의 평균 PER 38.6배 적용하면 주당 평가가액 33,350원.

 

 

쓰리에이로직스 공모가

약 67% 할인되어 11,000원으로 쓰리에이로직스 공모가가 확정되었습니다.

 

 

5. 자금의 사용 목적

이번 공모자금은 운영자금, 채무상환자금 등으로 사용할 계획이라고 합니다.

 

6. 기타 유의사항

쓰리에이로직스는 기술성장특례 적용을 받아 코스닥시장에 상장합니다.

 

2개의 전문평가기관으로부터 각각 A, A 등급을 통보받았습니다.

 

 

<IPO 주식 투자-고수익 내는 법>의 방법으로 검증해 봅니다.

출처 'IPO 주식투자 - 고수익 내는 법'이라는 책에서 나온 리스트입니다.

​

 

1. 우리사주 공모배정을 실시할 것 - YES

2. 우리사주 사전배정을 하지 않았을 것 - YES

3. 스톡옵션을 발행하여 잔량이 남아 있을 것 - YES

4. 상장 전전년도 대비 상장 전년도에 순이익이 역성장했을 것 - NO

5. 수요 예측 경쟁률이 400:1 이상일 것 - NO

6. 확정 공모가가 공모 밴드 상단을 초과했을 것 - NO

7. 의무보유 확약 신청 수량이 있을 것 - ▲(1% 미만)

8. 청약 경쟁률이 500:1 이상일 것 -??

​

8번을 제외하고, 7점 만점에 3.5점.

​

자세한 내용 살펴볼게요.

 

 

쓰리에이로직스 배정

1번, 우리사주조합에 63,200주, 3.4% 공모배정되고, 일반청약자 25%, 기관투자자 71.6% 배정됩니다.

 

 

쓰리에이로직스 유통가능물량

2번, 우리사주조합에 사전배정은 없습니다.

 

상장일 유통가능물량은 구주 12.9% + 공모주주 19.32% = 2,992,034주(32.22%, 329억원)

 

 

3번, 스톡옵션 있습니다.

 

 

4번, 상장 전전년도인 2022년 대비 전년도인 2023년 손실이 늘어 역성장하였습니다.

 

단, 쓰리에이로직스 공모가 산정 시 적용된 순이익은 2025년 ~ 2027년 추정 순이익에서 연 할인율 20% 적용한 현가이므로, 전년도 대비 순성장한 것으로 봐야할 것 같습니다.

 

 

쓰리에이로직스 경쟁률

5번, 쓰리에이로직스 수요예측 경쟁률 129.1:1

 

 

쓰리에이로직스 수요예측

6번, 쓰리에이로직스 공모가는 희망공모가 밴드 미만으로 확정되었습니다.

 

 

쓰리에이로직스 수요예측결과

밴드 하단인 15700원 이상 ~ 가격 미제시 5.9%

12000원 이상 ~ 15700원 미만 2.7%

확정공모가가 포함된 1만원 이상 ~ 12000원 미만 구간에 86.3%

1만원 미만 5.4% 제시되었습니다.

 

 

쓰리에이로직스 확약

7번, 쓰리에이로직스 의무보유확약 단 1건, 0.0008% 있습니다.

 

 

 

공모주 쓰리에이로직스 수요예측 결과는 좋지 않습니다.

 

경쟁률 100:1 넘고, 대부분 밴드 하단 미만 가격 제시, 확약은 단 1건뿐.

 

수요예측 결과에 따라 밴드 하단 미만 11,000원으로 쓰리에이로직스 공모가가 확정되었습니다.

 

IPO점수는 3.5점/7점으로, 상대적 저점에 속합니다.

 

쓰리에이로직스는 기술성장기업으로, 미래 추정 수익에서 땡겨와서 산정한 공모가이므로, 높은 할인율은 큰 의미 없습니다.

 

쓰리에이로직스 상장일 유통가능물량은 약 299만주, 32.22%, 329억원.

구주 40% : 공모주주 60% 비율로 구성됩니다.

 

쓰리에이로직스는 파인메딕스와 청약 일정이 겹칩니다.

 

공모주 2 종목 겹치기 청약 일정.

 

쓰리에이로직스 상장일은 12월 24일, 크리스마스 이브에 단독 상장 예정입니다.

 

크리스마스의 선물이 되어 줄 것인가...ㅎㅎ 

 

좋은 결과 있길 바랍니다.