<공모주> 엔켐 - 청약 분석

 엔켐 

 

청약일 10.21~22

 

환불일 10.26 (D+4)

 

상장일 11.1

 

희망 공모가 30000~35000

 

확정 공모가 42000원 (밴드 초과)

 

기관경쟁률 1647.40 :1

 

의무보유확약 64.45%

 

유통가능물량 31.29%

 

배정방식 균등 50% + 비례 50%

 

주관사 청약한도 중복청약 금지 

대신증권 24,000주 /  신한금융투자 12,000주

 

 

 

1. 공모 개요

공모가 42000원 * 2,262,625주 = 약 950억원 모집합니다.

공모가 42000원 기준 시가총액 약 6345억원입니다.

 

 

"당사가 영위하고 있는 사업은 2차 전지 및 EDLC용 전해액, 첨가제 제조 및 판매를 하고 있으며, 최근 설립한 해외 공장에서는 2차 전지제조시 사용된 폐NMP를 리사이클링 하는 사업을 신규사업으로 추진하고 있습니다.

 

또한, 향후 지분을 취득한 용매 및 리튬염 업체와 합작사 설립을 통해 용매, 리튬염 제조 및 판매사업까지 사업 확장을 준비 중에 있습니다. 

 

현재 전해액 생산 Capa는 제천공장(5,000톤), 풍세공장(20,000톤), 폴란드 공장(20,000톤), 중국JV 공장(20,000톤) 등 4개 공장 65,000톤 수준이며, 향후 미국(조지아), 헝가리, 중국 2공장 설립시 2022년 전체 생산 Capa는 125,000톤으로 2배 가량 증가될 예정입니다."

 

 

2. 공모 방법

신주모집 100%로 2,262,625주 공모합니다.

 

 

3. 자금의 사용 목적

이번 공모자금은 시설자금, 해외사업 진출, 연구개발 자금, 기타 운영자금 등으로 사용될 계획입니다.

 

 

 

4. 기타 유의사항

당사는 LIB 2차 전지 내 주요 소재인 전해액을 통해 주요 매출액이 발생하고 있으며, 국내 이차전지 제조 2사인 ㈜LG에너지솔루션, SK이노베이션㈜ (직간접적)를 주요 매출처로 하고 있습니다. 

 

당사 매출액 상위 2개 업체의 매출은 2018년 300억원으로 전체 매출 대비 89.03%를 차지하였으며 2019년 84.28%, 2020년 기준 84.83%를 차지하고 있습니다. 

 

 

 

 

<IPO 주식 투자-고수익 내는 법> ​의 방법으로 검증해봅니다.

출처 'IPO 주식투자 - 고수익내는법' 이라는 책에서 나온 리스트입니다.

​

 

1. 우리사주 공모배정을 실시할 것 - YES

2. 우리사주 사전배정을 하지 않았을 것 - YES

3. 스톡옵션을 발행하여 잔량이 남아 있을 것 - YES

4. 상장 전전년도 대비 상장 전년도에 순이익이 역성장했을 것 - NO

5. 수요 예측 경쟁률이 400:1 이상일 것 - YES

6. 확정 공모가가 공모 밴드 상단을 초과했을 것 - YES

7. 의무보유 확약 신청 수량이 있을 것 - YES

8. 청약 경쟁률이 500:1 이상일 것 - ??

​

8번을 제외하고, 7점 만점에 6점...

​

자세한 내용 살펴볼게요.

 

 

 

1번, 우리사주조합에 공모배정 17.84% 있습니다.

 

그 외 기관투자자 55%, 일반청약자 27.16% 배정됩니다.

 

 

 

2번, 우리사주조합에 사전배정은 없습니다.

 

상장일 유통가능물량은 구주 26.14% + 공모주주 5.15% = 4,727,141주(31.29%, 1985억원)

 

 

 

3번, 스톡옵션 있습니다.

 

 

 

4번, 상장 전전년도인 2019년 대비 전년도인 2020년 순이익은 순성장하였습니다.

 

 

 

5번, 수요예측 경쟁률 1647.4:1

 

 

 

6번, 공모가는 희망공모가 밴드 상단을 초과하여 확정되었습니다.

 

밴드 상단 초과 ~ 가격 미제시 99.11%

밴드 상단 제시 0.89%

 

 

다트의 투자설명서가 많이 짤려있고, 오류가 많아서 아래는 38.co.kr 화면을 따왔습니다.

확정공모가인 42000원 이상 ~ 가격 미제시 81.58%

밴드 상단인 35000원 초과 ~ 42000원 미만 17.52%

35000원 제시 0.89%

 

 

 

7번, 의무보유확약 64.45%

 

 

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수요예측 결과가 아주 좋네요.

 

1600:1을 넘는 경쟁률에 60%가 넘는 확약!

 

수요예측 결과가 너무 좋다 보니, 공모가는 희망공모가 밴드 상단 35000원을 훌쩍 넘겨 42000원으로 확정되었습니다.

 

IPO점수는 6점/7점으로 고득점입니다.

 

환불일이 +4일인 점, 유통가능물량에 구주물량이 많은 점 유의하세요.

 

어제오늘 일이 참 많아서 바빠 죽겠는데ㅜㅜ

기재정정된 투자설명서가 이상하게 짤린 것도 많고, 확인할 수 없는 내용도 많아서 (제 컴퓨터가 이상한건지ㅠㅠ)

간단하게 체크 포인트만 살펴봤습니다.

 

어차피 2차전지 업종에, 이정도 수요예측 결과면 별 고민 없이 풀청약 할꺼라서, 마음은 가볍네요ㅎㅎ

 

좋은 결과 있길 바랍니다.